夹层基金主要利用股权及债权工具特性，多采用结构化的产品设计提高投资回报，可以匹配多种投资模式，灵活使用资本结构，使得夹层基金能够在投资中实现高收益率和低波动率的平衡。典型的夹层基金融资结构可分为三层:银行等低成本资金所构成的优先层,融资企业股东资金所构成的劣后层,以及夹层资金所构成的中间层。夹层基金在挑选投资领域时除了市场本身因素外，一般会选择产权登记操作性强、具有较强可流转性以及价值属性高的领域。